Indiens Durchgreifen gegen Krypto-Börsen
Indien hat gegen Krypto-Börsen durchgegriffen, da die Financial Intelligence Unit India (FIU-IND) Mitteilungen an 25 Plattformen, darunter Huione, BingX, Paxful, LBank, CoinW und ProBit Global, wegen Verstößen gegen die Vorschriften zur Bekämpfung von Geldwäsche (AML) ausgestellt hat. In einer offiziellen Mitteilung vom 2. Oktober bestätigte das Finanzministerium, dass der Regulierer auch angeordnet hat, dass diese Krypto-Börsen ihre Apps und Websites aus dem öffentlichen Zugang in Indien zurückziehen.
Wirtschaftliche Auswirkungen und Compliance-Trend
Laut Daten von CoinMarketCap verwalten die 25 betroffenen Börsen zusammen Milliarden an Benutzervermögen, wobei 14 von ihnen in den letzten 24 Stunden über 22 Milliarden Dollar Handelsvolumen generiert haben. Indiens Durchgreifen gegen Krypto-Börsen zeigt einen wachsenden Compliance-Trend, trotz der strengen Durchsetzungsmaßnahmen.
Die AML-Durchsetzung Indiens gegen Offshore-Krypto-Plattformen erfolgt vor dem Hintergrund einer strafferen politischen Haltung. Obwohl Indien kein umfassendes Regelwerk für digitale Vermögenswerte hat, brachte das Finanzministerium im März 2023 virtuelle Vermögensdienstleister (VASPs) unter das Gesetz zur Bekämpfung von Geldwäsche (PMLA) von 2002, das eine Registrierung bei der FIU und Berichtspflichten vorschreibt.
Regulatorische Herausforderungen und Besteuerung
Das Land neigt dazu, auf umfassende Krypto-Gesetzgebung zu verzichten und stattdessen eine teilweise Aufsicht zu wählen. Ein Dokument, das letzten Monat erstellt und von Reuters berichtet wurde, zeigte, dass die Reserve Bank of India (RBI) argumentierte, dass eine effektive Regulierung schwierig sein würde. Indien hat auch hohe Besteuerungen und Compliance-Anforderungen eingeführt, um Krypto-Aktivitäten einzudämmen. Eine Steuer von 30 % auf Gewinne und eine Quellensteuer von 1 % auf Transaktionen haben die inländischen Handelsvolumina stark reduziert.
Globale Börsen dürfen jedoch operieren, wenn sie bei der Financial Intelligence Unit India registriert sind, wie man sah, als Bybit die Dienste nach Zahlung einer Strafe von 9,27 Crore Rupien (1,06 Millionen Dollar) wegen Verstoßes gegen das Gesetz zur Bekämpfung von Geldwäsche (PMLA) wieder aufnahm. Der Regulierer stellte fest, dass über 50 Krypto-Börsen bei der FIU-IND registriert sind, was auf eine steigende Compliance hinweist.
Reaktionen der Branche und Krypto-Adoption
Dennoch sehen sich nicht registrierte Plattformen zunehmender Kontrolle ausgesetzt, nach früheren Maßnahmen gegen große Akteure der Branche. 2023 und 2024 sahen sich Binance, Coinbase, KuCoin und OKX ähnlichen Durchsetzungsmaßnahmen gegenüber. OKX verließ letztendlich Indien, während andere sich bei der FIU registrierten, um lokale Operationen wieder aufzunehmen. Mehrere Börsen erlebten URL-Sperren und die Entfernung aus App-Stores, bis sie Strafen zahlten und sich lokal registrierten. Binance und KuCoin nahmen später den Betrieb wieder auf, nachdem sie diese Anforderungen erfüllt hatten, obwohl das regulatorische Umfeld weiterhin streng bleibt.
Die Krypto-Adoption hält trotz dieser Einschränkungen an. Beamte schätzen, dass Inder etwa 4,5 Milliarden Dollar in digitalen Vermögenswerten halten, wobei die eingeschränkte Adoption und strenge Vorschriften helfen, Risiken für das breitere Finanzsystem zu begrenzen.
Indiens globale Krypto-Dominanz
Indiens Dominanz in der globalen Krypto-Adoption zeigt sich darin, dass Offshore-Krypto-Börsen weiterhin indische Operationen verfolgen. Der Chainalysis Crypto Adoption Index 2025 platziert Indien im dritten Jahr in Folge an erster Stelle weltweit für Krypto-Adoption und führt in den Bereichen zentralisierte Einzelhandels-, institutionelle Aktivitäten, DeFi und dezentrale Dienste.
In den 12 Monaten bis Juni 2025 führte Indien die On-Chain-Krypto-Aktivität mit einem Anstieg von 69 % im Jahresvergleich beim empfangenen Wert an. Das gesamte Krypto-Transaktionsvolumen in Indien und dem von APAC dominierten Markt stieg von 1,4 Billionen Dollar auf 2,36 Billionen Dollar. Diese Faktoren treiben Krypto-Börsen dazu, den indischen Markt zu verfolgen, was sie zwingt, regulatorische Anforderungen für den Betrieb zu erfüllen.
Zukünftige Entwicklungen
In einer separaten Entwicklung plant Indien, den OECD-Krypto-Vermögensberichterstattungsrahmen (CARF) bis April 2027 umzusetzen, um eine automatische globale Berichterstattung über Krypto-Transaktionen zur Verbesserung der Compliance und Transparenz zu ermöglichen. Ein hochrangiger Beamter des Finanzministeriums erklärte, dass das Land erwartet, im nächsten Jahr das Multilaterale Kompetenzbehörden-Abkommen (MCAA) zu unterzeichnen. Dieses Abkommen wird die rechtliche Struktur für den automatischen Austausch von Steuerinformationen schaffen.
Indien trat 2015 dem MCAA für Finanzkontodaten bei; das bevorstehende Abkommen erweitert den Geltungsbereich auf digitale Vermögenswerte. Das globale Krypto-Berichtssystem bedeutet, dass die Coins der Investoren, die auf ausländischen Börsen gehalten werden, verfolgt werden, und dass Offshore-zentralisierte Börsen (CEX) Handelsgeschäfte melden müssen. Laut einer Steuerfirma wird die Berichterstattung, sobald das System in Betrieb ist, nicht nur für das laufende Jahr, sondern auch für vergangene Jahre erfolgen, wobei die Behörden Hinweise unter verschiedenen Abschnitten für zuvor nicht offengelegte Einkünfte ausstellen können.
