Suspensión de Licencia de Bitcoin Depot
Bitcoin Depot, el operador de cajeros automáticos de Bitcoin más grande del mundo, ha visto suspendida de manera sumaria su licencia de transmisión de dinero por los reguladores de Connecticut. Esta acción se debe a supuestas violaciones relacionadas con tarifas de kioscos, divulgaciones y reembolsos por fraude.
«Los reguladores estatales afirmaron que Bitcoin Depot cobró a algunos usuarios tarifas superiores al límite del 15% establecido por el estado.»
Además, se indicó que no reembolsó completamente a algunas víctimas de fraude y no cumplió con ciertos requisitos de divulgación y cumplimiento. Como resultado, la orden exige que la empresa cese inmediatamente sus operaciones en el estado y desactive sus kioscos.
Problemas Financieros y Expectativas
En un aviso de presentación tardía ante la SEC, Bitcoin Depot indicó que espera informar sobre «debilidades materiales» no remediadas en sus controles internos cuando presente su informe anual. La empresa aseguró que estos problemas no han llevado a errores u omisiones materiales en sus estados financieros anteriores y que no se espera que afecten los números reportados.
Fundada en 2016, Bitcoin Depot se ha convertido en el operador de cajeros automáticos de Bitcoin más grande de América del Norte y fue el primer operador de este tipo en EE. UU. en hacerse público en 2023. Las acciones de Bitcoin Depot se estaban negociando a aproximadamente $4 el martes, aunque ya habían estado en una caída constante antes de la orden de suspensión. En el último mes, las acciones han caído alrededor del 39% y han disminuido aproximadamente un 55% en lo que va del año.
Justificación de los Reguladores
Los reguladores de Connecticut justificaron su decisión en «la seguridad y el bienestar público», que «exigen imperativamente una acción de emergencia». La orden del estado busca restitución, devolución de ganancias, sanciones civiles y señala una posible revocación o no renovación de la licencia de Bitcoin Depot.
Una licencia de transmisión de dinero otorga a Bitcoin Depot la autoridad legal para operar su negocio de transferencia de dinero en un estado. Sin ella, la empresa no puede operar legalmente esa parte de su negocio de kioscos allí.
Hallazgos de los Reguladores
Los reguladores encontraron más de 1,000 transacciones en el estado donde Bitcoin Depot cobró tarifas por encima del límite legal, lo que resultó en aproximadamente $150,000 en tarifas excesivas pagadas por más de 500 consumidores. Además, el estado indicó que Bitcoin Depot no reembolsó completamente a algunas personas que fueron estafadas al enviar dinero a través de sus máquinas.
«La suspensión representa un severo golpe estructural para Bitcoin Depot y va más allá de ser una mera advertencia administrativa.»
Esta medida se produce en un contexto en el que Bitcoin Depot reportó resultados más sólidos para el año completo, con ingresos que aumentaron a aproximadamente $615 millones en 2025 desde aproximadamente $575 millones un año antes. Sin embargo, el último trimestre presentó dificultades para la empresa, con ingresos que cayeron a aproximadamente $116 millones desde aproximadamente $137 millones un año antes, y una pérdida neta de aproximadamente $25 millones.
Perspectivas Futuras
Scott Buchanan, CEO de Bitcoin Depot, comentó que la caída fue «impulsada principalmente por regulaciones estatales recientemente promulgadas» que introdujeron límites en el tamaño de las transacciones. A pesar de estos obstáculos, Buchanan afirmó que la empresa considera esto como «constructivo para la salud, credibilidad y sostenibilidad a largo plazo» de la industria.
Ryan Yoon, analista senior de Tiger Research, explicó que la orden de Connecticut señala fallas graves en los sistemas de cumplimiento de Bitcoin Depot, incluyendo sobrecargos de tarifas generalizados y grandes brechas en los registros de identificación de clientes.
«Para que un líder del mercado que cotiza en bolsa sufra paradas operativas forzadas y devoluciones de ganancias indica que su modelo históricamente de alto margen falla fundamentalmente bajo un estricto escrutinio regulatorio.»
Aunque la situación es grave, Dominick John, analista de Zeus Research, señaló que la bandera de cumplimiento puede estar «lejos de ser catastrófica». Esta situación apunta a «problemas operativos y reputacionales» que necesitarían remediación. Más ampliamente, la suspensión eleva el estándar en todo el sector y «señala que los problemas regulatorios de los cajeros automáticos no desaparecerán», con los estados esperando mantener un control cercano.
Bitcoin Depot no respondió de inmediato a una solicitud de comentario.
