Propuesta de Reforma Fiscal en Japón
Japón está considerando reducir los impuestos sobre criptomonedas a un 20% plano para ciertos activos digitales registrados, según los detalles que surgen de las discusiones sobre la reforma fiscal del país para el año fiscal 2026. Esta propuesta reemplazaría el actual modelo de impuesto progresivo, que puede llevar las tasas efectivas por encima del 50%, con un marco de tributación más alineado a cómo se gravan las acciones.
Objetivos de la Reforma
Aunque el cambio sigue en la etapa de propuesta y aún requiere enmiendas legales y aprobación por parte de la Dieta Nacional, el lenguaje político vinculado a los paquetes de reforma financiera indica que el gobierno está buscando alinear la tributación de criptomonedas con productos financieros tradicionales, en lugar de considerarlas como ingresos diversos.
Los funcionarios han relacionado este cambio fiscal con esfuerzos más amplios para modernizar el mercado de activos digitales en Japón y fortalecer la supervisión a través de reglas de clasificación y registro más claras.
Detalles de la Propuesta
La tasa propuesta del 20% no se aplicaría de manera universal a todas las criptomonedas; en cambio, se enfocaría en activos que califiquen como «Activos Cripto Especificados» y que sean gestionados a través de negocios de comercio de activos cripto registrados. Esta distinción vincula los beneficios fiscales directamente a la actividad del mercado regulado.
Según los borradores actuales, los activos elegibles tendrían que estar registrados en registros oficiales conectados a Operadores de Negocios de Instrumentos Financieros con licencia. Como resultado, los tokens no registrados o las transacciones entre pares podrían quedar fuera del nuevo marco fiscal.
Esta estructura sugiere que el gobierno busca canalizar la actividad hacia plataformas que cumplan con la normativa, mientras reduce la ventaja fiscal para los activos que no cumplen con los estándares de transparencia e informes.
Clasificación Actual y Cambios Propuestos
Actualmente, Japón clasifica las ganancias de criptomonedas como ingresos diversos, lo que expone a los inversores a altas tasas impositivas marginales dependiendo de las ganancias. La propuesta de reforma movería las ganancias de criptomonedas calificadas a una categoría fiscal separada, similar a la de las acciones y otros instrumentos financieros.
En la práctica, esto también abriría la puerta a un tratamiento estandarizado de pérdidas. Los resúmenes de los borradores hacen referencia a disposiciones de arrastre de pérdidas a varios años, que permitirían a los inversores compensar ganancias futuras, una característica actualmente no disponible bajo el régimen fiscal de criptomonedas existente.
Expectativas y Regulaciones Futuras
Se espera que la tasa efectiva se sitúe cerca del 20%, aunque algunas referencias indican que podría ser ligeramente superior una vez que se incluyan los componentes fiscales estándar, reflejando la tributación de valores.
La propuesta fiscal avanza junto a un esfuerzo regulatorio más amplio liderado por la Agencia de Servicios Financieros para reclasificar los activos cripto dentro del marco legal financiero de Japón. Este proceso incluye discusiones sobre reglas de conducta del mercado similares a las restricciones de operaciones con información privilegiada utilizadas en los mercados de acciones.
Si se aprueba, la reforma marcaría uno de los cambios más significativos en la política de criptomonedas de Japón desde que el país introdujo estrictas reglas de licencia para intercambios tras escándalos de mercado anteriores.
