Bitfarms Augmente Son Offre de Billets Convertibles
Bitfarms a décidé d’augmenter son offre de billets convertibles senior, passant de 300 millions de dollars à 500 millions de dollars, en raison d’une forte demande du marché et de ses projets de croissance dans le domaine de l’intelligence artificielle (IA) et de l’informatique haute performance. Cette décision marque une étape significative dans la stratégie d’infrastructure numérique en évolution de l’entreprise.
Dans un communiqué de presse daté du 16 octobre, la société a annoncé que le prix de son offre de 500 millions de dollars en billets convertibles senior est fixé à 1,375 %, avec une échéance prévue en 2031.
Cette offre fait suite à l’annonce d’un montant de 300 millions de dollars faite un jour plus tôt. L’accord inclut également une option d’achat de 88 millions de dollars pour les premiers acheteurs, avec une clôture prévue autour du 21 octobre, sous réserve de l’approbation de la Bourse de Toronto.
Détails des Billets Convertibles
Les billets, qui arriveront à échéance le 15 janvier 2031, accumuleront des intérêts à un taux de 1,375 % par an, payables semestriellement. Il s’agit d’obligations senior non garanties, qui peuvent être remboursées, rachetées ou converties sous certaines conditions. Le prix de conversion initial est fixé à environ 6,86 $ par action, représentant une prime de 30 % par rapport au prix de clôture de Bitfarms sur le Nasdaq, qui était de 5,28 $ le 16 octobre.
Bitfarms prévoit également de conclure des transactions de capped call pour atténuer la dilution potentielle résultant des conversions de billets. Ces arrangements, négociés en privé, couvriront le nombre d’actions sous-jacentes aux billets, avec un prix plafond de 11,88 $ par action, soit une prime de 125 % par rapport au dernier prix du marché de la société. La société a l’intention de financer ces capped calls en utilisant les produits de l’offre ou des liquidités existantes.
Utilisation des Fonds et Perspectives
Les fonds levés seront utilisés à des fins générales d’entreprise et pour soutenir l’expansion de Bitfarms dans l’intelligence artificielle et l’informatique haute performance. Les offres de billets convertibles ont gagné en popularité parmi les sociétés minières cherchant un financement non dilutif pour des projets d’expansion nécessitant des capitaux. La confiance des investisseurs dans l’approche évolutive de Bitfarms se reflète dans sa décision d’augmenter l’offre.
En raison de son passage de l’exploitation minière traditionnelle de Bitcoin à l’infrastructure IA et HPC, l’action de la société a connu une hausse de plus de 530 % en seulement six mois. Parmi les développements récents, on note un prêt de 300 millions de dollars de Macquarie pour son site de Panther Creek, de nouveaux partenariats dans les centres de données IA, ainsi qu’une croissance des revenus du deuxième trimestre de 87 % par rapport à l’année précédente, atteignant 78 millions de dollars. Les analystes maintiennent une note de consensus « Achat », avec des attentes de rentabilité pour 2025.
