S&P Dow Jones Indices et la Tokenisation
S&P Dow Jones Indices (S&P DJI) est actuellement en pourparlers avec des échanges majeurs, des dépositaires et des protocoles DeFi afin de licencier et de lister des versions tokenisées de ses indices de référence. Stephanie Rowton, la directrice des actions américaines de l’entreprise, a déclaré à Cointelegraph que le fournisseur d’indices adopte une « approche stratégique » pour s’assurer que les produits S&P tokenisés ne soient lancés que sur des plateformes respectant des normes élevées de transparence, de sécurité et de conformité réglementaire.
« En établissant ce type de relations, nous espérons pouvoir collaborer à la création d’une infrastructure robuste qui soutient le trading et l’accessibilité des versions tokenisées de nos indices, améliorant ainsi l’expérience des investisseurs, » a-t-elle ajouté.
L’essor de la blockchain coïncide avec une accélération de l’intérêt institutionnel pour les produits financiers tokenisés. S&P DJI a fait son entrée dans ce domaine plus tôt cette année en licenciant le S&P 500 pour une initiative de tokenisation avec Centrifuge, qui utilise des données officielles pour offrir des fonds programmables de suivi d’indices via des contrats intelligents. Rowton a indiqué que cette initiative a déjà suscité « une augmentation de la curiosité et de l’engagement » de la part des acteurs des marchés de la finance traditionnelle (TradFi) et de la finance décentralisée (DeFi).
« Cet intérêt reflète une tendance plus large du marché, alors que les investisseurs cherchent de plus en plus des moyens innovants et efficaces d’interagir avec des produits financiers établis, » a-t-elle ajouté.
Publicité reliant TradFi et DeFi
Rowton a souligné que la technologie blockchain possède un « potentiel transformateur » sur les marchés financiers. « Alors que la demande pour les actifs numériques augmente, la tokenisation pourrait jouer un rôle crucial dans le rapprochement entre la finance traditionnelle et la finance décentralisée, » a-t-elle noté. Elle a ajouté que la stratégie de tokenisation de S&P DJI s’aligne sur la mission de l’entreprise de répondre aux besoins « d’une nouvelle génération d’investisseurs qui recherchent des moyens innovants de s’engager avec des indices établis. »
L’intérêt pour les produits d’indices tokenisés est particulièrement fort parmi les investisseurs natifs numériques, y compris les participants à la crypto et à la blockchain, ainsi que les institutions cherchant à diversifier leurs portefeuilles. Régionalement, l’Europe, l’Asie et l’Amérique latine mènent la charge. Rowton a également révélé que l’entreprise évalue des opportunités pour tokeniser d’autres indices phares tels que le Dow Jones Industrial Average et des indices thématiques.
« Nous reconnaissons que différents segments d’investisseurs peuvent avoir des intérêts variés dans des indices spécifiques, et nous viserons à répondre à la demande du marché en conséquence, » a-t-elle déclaré.
Vision 2030 pour les indices tokenisés
Rowton a affirmé que les indices tokenisés seraient « pivots » sur les marchés mondiaux d’ici 2030, améliorant l’accès au marché transfrontalier et la liquidité. La technologie pourrait réduire les barrières d’investissement traditionnelles, tout en permettant de nouvelles stratégies qui tirent parti des caractéristiques DeFi telles que la propriété fractionnée et le trading automatisé.
Cependant, elle a rejeté l’idée que la tokenisation menace l’activité de licence traditionnelle de S&P DJI. Au contraire, elle l’a décrite comme « une innovation complémentaire » qui élargit les opportunités commerciales et ouvre l’investissement dans les indices à de nouveaux publics sans compromettre l’intégrité des indices de référence.
Les commentaires de Rowton interviennent alors que les actions tokenisées continuent de gagner du terrain, avec une capitalisation boursière pour les produits financiers basés sur la blockchain atteignant 370 millions de dollars d’ici la fin juillet. La semaine dernière, OpenEden s’est associé à BNY Mellon pour gérer et conserver les actifs derrière son produit tokenisé du Trésor américain, TBILL, le premier fonds du Trésor tokenisé noté « A » par Moody’s à utiliser un dépositaire mondial.
