Введение в использование криптоактивов
Криптоактивы продемонстрировали хорошие результаты в последние годы, однако до недавнего времени их использование в качестве залога для кредитования было довольно ограничено. Хотя некоторые традиционные банки, такие как JPMorgan, экспериментировали с возможностью использования криптовалют, таких как Bitcoin и Ethereum, в качестве залога, эти привилегии были доступны только высокоценным институциональным инвесторам, таким как хедж-фонды, а не обычным потребителям.
Проблема доступа к кредитам
Это ставило инвесторов, у которых мало наличных, но много криптовалюты, в затруднительное положение при получении кредита. Среди миллениалов и поколения Z все чаще наблюдается, что их чистые активы хранятся в цифровых активах, а не в основном жилье, таком как дом, особенно с учетом того, что уровень владения жильем среди молодежи в США достиг исторического минимума. Миллениалы и поколение Z теперь так же вероятно владеют криптовалютой, как и домом.
Финансовая технология Figure Technologies
Финансовая технология Figure Technologies Solutions, Inc., котирующаяся на NASDAQ, стала ярким примером компании, чей бизнес зависит от сочетания традиционных финансов и криптовалюты. При запуске в 2019 году она предложила обычным инвесторам, а не только состоятельным банкам, доступ к высококачественной доходности, генерируемой частным кредитованием, таким как потребительские ипотечные кредиты, в виде токенизированных кредитных линий под залог собственного капитала (HELOC). Эти токенизированные реальные активы (RWA) фиксируются на блокчейне с момента их создания.
Кредиты под залог криптовалюты
Теперь компания переходит к предоставлению кредитов под залог криптовалюты, обрабатывая заявки через свой децентрализованный рынок Figure Markets, который был запущен в сентябре 2024 года. Услуга Figure позволяет пользователям использовать Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH) или Solana (SOL) в качестве залога для получения наличных, продолжая оставаться инвестированными в криптовалюту. Это означает, что они могут извлекать выгоду из роста своей криптовалюты, потенциально избегая налога на прирост капитала, которому подвержена криптовалюта в США по ставкам до 20%.
Пользователи могут занимать до 75% от стоимости своей криптовалюты. Процентные ставки варьируются в зависимости от размера кредита по сравнению с залогом: ставки начинаются с 8.91% (9.999% годовых) для кредитов до 50% LTV и 11.50% (12.62% годовых) для кредитов до 75% LTV.
Безопасность залога
Залог пользователей хранится в децентрализованных кошельках самосохранения, использующих технологию многопартийных вычислений (MPC), при которой закрытые ключи разбиваются на «шарды» между несколькими сторонами, чтобы ни одна точка не была скомпрометирована. Залог пользователей будет храниться отдельно от других заемщиков в сегрегированном кошельке, что позволяет им в любое время просматривать свой залог в блокчейне. Криптовалюта освобождается из хранения MPC, когда кредит полностью погашен.
«Залог не будет использоваться для „реипотекации“, когда залог потребителя повторно используется или сдается в аренду», — отметил представитель Figure.
Защита от ликвидации
Пользователи Figure также имеют возможность приобрести Защиту от ликвидации. Это позволяет им эффективно справляться с рыночной волатильностью, избегая маржинальных требований или ликвидаций, связанных с колебаниями цен.
«Вместо того чтобы внезапно ликвидировать залог в случае резкого падения цен, защита от ликвидации дает заемщикам время для реагирования на рыночные условия, а не сталкиваться с автоматическими ликвидациями, связанными с движением цен», — добавил представитель Figure.
Условия кредитования
Заемщики могут делать ежемесячные платежи только по процентам в течение срока кредита или выбрать отсрочку процентов до окончания срока, при условии, что их кредит находится в хорошем состоянии. Оставшаяся сумма и любые отложенные проценты подлежат полному погашению по истечении срока. После погашения кредита любой избыточный залог или фиат будет возвращен заемщику.
Кредит под залог криптовалюты от Figure теперь доступен жителям всех штатов, кроме Айдахо, Иллинойса, Кентукки, Мэриленда, Миссисипи, Южной Дакоты, Техаса, Вермонта, Вирджинии и округа Колумбия, но компания работает над расширением в эти регионы. Скачайте приложение Figure Markets и получите $50, когда вы внесете $500.
