Ionic Digital подала заявку на прямой листинг на Nasdaq
Ionic Digital подала заявку на прямой листинг на Nasdaq Global Select Market под тикером IOND, предоставляя существующим акционерам возможность публичной торговли. Компания сообщила, что зарегистрированные акционеры смогут продавать свои акции после вступления в силу регистрационного заявления, при этом Ionic не получит доходов от этих продаж. По данным Reuters, зарегистрированные акционеры планируют продать до 10,8 миллиона акций в рамках этого листинга.
История компании и ее связь с Celsius
Компания была основана в январе 2024 года для приобретения активов Celsius Mining после того, как Celsius получила одобрение суда по делам о банкротстве в США на свою реорганизацию. Новости о первичном публичном размещении акций (IPO) IOND важны для бывших кредиторов Celsius, так как они получили акции Ionic в рамках плана банкротства. Ionic выпустила около 37 миллионов акций класса A для кредиторов Celsius, сделав их акционерами новой компании.
В 2024 году Celsius начала распределять более 3 миллиардов долларов в криптовалюте, фиатных и других активах среди кредиторов. Этот план также способствовал созданию Ionic Digital как компании по добыче Bitcoin, принадлежащей кредиторам, при этом Hut 8 изначально должна была управлять операциями по добыче.
Как сообщается в crypto.news, Celsius позже начала третий раунд выплат в размере 220,6 миллиона долларов в августе 2025 года. В этом отчете указывалось, что общий уровень восстановления кредиторов достиг 64,9%, и некоторые кредиторы также могут получить долю в Ionic Digital.
Изменения в бизнес-модели Ionic
Ionic больше не позиционирует себя исключительно как майнер Bitcoin. В заявлении в SEC говорится, что компания перенаправила часть своей инфраструктуры на использование высокопроизводительных вычислений и центров обработки данных AI, возглавляемых ее объектом в округе Уорд, штат Техас. Объект в округе Уорд имеет установленную мощность 234 МВт и теперь является основой AI-плана.
Ionic сообщила, что вывела из эксплуатации активы по добыче в округе Уорд в декабре 2025 года и преобразует объект для использования Nscale в течение срока аренды. Ionic заключила соглашение с Nscale в октябре 2025 года. Компания сообщила, что аренда охватывает 126 месяцев и ожидается, что обеспечит около 1,95 миллиарда долларов в виде контрактных доходов, с возможным дополнительным 89 МВт, если будут получены необходимые одобрения.
Финансовые результаты и будущее компании
Изменения уже отражаются в ее отчетах. Ionic сообщила о доходах от аренды цифровой инфраструктуры в размере 44 миллионов долларов за первый квартал 2026 года, в то время как доходы от добычи криптовалют упали на 82% до 7,4 миллиона долларов по сравнению с 41,1 миллиона долларов годом ранее. Ionic завершила частное размещение акций на сумму 400 миллионов долларов перед подачей заявки на прямой листинг.
Компания сообщила, что сделка подразумевала оценку акционерного капитала в 2 миллиарда долларов до денег, и что доходы будут поддерживать общие корпоративные цели, включая развитие цифровой инфраструктуры. «Это финансирование укрепляет капитальную базу Ionic Digital и поддерживает дальнейшее развитие нашей платформы цифровой инфраструктуры», — заявил генеральный директор Энди Стюарт.
Компания сообщила, что в раунде финансирования участвовали Attestor, Oaktree Capital Management, Sachem Head Capital Management, Citadel и Weiss Asset Management. Прямой листинг не привлечет новых средств для Ionic, в отличие от андеррайтинга IPO. Он в основном создает рынок для существующих акций, включая доли, связанные с процессом восстановления Celsius.
Заявление Ionic предупреждает, что прямые листинги могут привести к колебаниям цен, так как никакие андеррайтеры не устанавливают цену предложения. Компания также сообщила, что торговля может столкнуться с давлением со стороны продаж, поскольку многие акционеры ранее не имели публичного способа продать свои акции.
Заявление помещает Ionic в более широкий контекст сдвига сектора добычи в сторону спроса на AI и центры обработки данных. Для кредиторов Celsius ключевым тестом станет то, создаст ли торговля IOND полезную ликвидность после многих лет работы по восстановлению после банкротства.
