Cambios Propuestos en la Legislación Fiscal sobre Criptomonedas
Los cambios propuestos en la legislación fiscal sobre criptomonedas podrían restringir las estrategias de cosecha de pérdidas al extender las reglas de venta en lavado y venta constructiva a muchos activos digitales, mientras que se ofrecerían exenciones limitadas para ciertas categorías de actividades relacionadas con criptomonedas.
Detalles del Proyecto de Ley H.R. 9172
El presidente del Comité de Presupuesto de la Cámara, Jodey Arrington (R-TX), emitió el 17 de junio un comunicado de prensa destacando el H.R. 9172, conocido como la «Ley de Aplicación de las Reglas Fiscales Antibúsqueda Existentes a los Activos Digitales«. Este proyecto de ley fue presentado en la Cámara el 8 de junio y se remitió al Comité de Medios y Arbitrios, que supervisa la política fiscal federal y las medidas de ingresos.
La legislación aplicaría las reglas de venta en lavado y venta constructiva a los activos digitales. Los inversores en criptomonedas podrían perder una ventaja fiscal vinculada a la cosecha de pérdidas, una estrategia de planificación fiscal en la que los inversores venden activos a pérdida para compensar ganancias imponibles y reducir su carga fiscal.
«América debería liderar el mundo en innovación de activos digitales, pero esa innovación no debería venir con un trato preferencial en el código fiscal. Actualmente, los activos digitales están exentos de las reglas antibúsqueda que se aplican a otros activos de inversión, creando lagunas que socavan la paridad y el trato igualitario bajo la ley», afirmó Arrington.
Arrington añadió: «Mi Ley de Aplicación de las Reglas Fiscales Antibúsqueda Existentes a los Activos Digitales cierra estas lagunas al aplicar las mismas salvaguardias de sentido común que ya se aplican a activos financieros tradicionales similares, proporcionando mayor certeza para los contribuyentes y apoyando el crecimiento continuo de la economía de activos digitales en América.»
Modificaciones a las Reglas Fiscales Existentes
La legislación introduciría varios cambios a las reglas fiscales existentes. Una de las disposiciones más significativas se encuentra en la Sección 2, que modificaría el estatuto de venta en lavado al reemplazar «acciones o valores» por «activos especificados». Esta nueva categoría incluiría acciones, valores y activos digitales, excepto stablecoins en dólares estadounidenses calificados.
El cambio bloquearía generalmente las recompras rápidas que preservan la misma posición de mercado después de una venta con pérdida fiscal. Los inversores tendrían que observar la misma ventana de 30 días utilizada en los mercados tradicionales. Una pérdida podría ser denegada cuando un contribuyente vende un activo cubierto y entra en una posición sustancialmente idéntica dentro de los 30 días antes o después de la transacción.
El proyecto de ley también extiende un tratamiento similar a ciertas ventas en corto y contratos de futuros. Las stablecoins en dólares estadounidenses calificados estarían excluidas de la definición de venta en lavado del proyecto de ley.
Protecciones y Tratamientos Especiales
La propuesta también protege los activos digitales recibidos a través de actividades de validación, incluyendo staking, minería y trabajos similares utilizados para apoyar transacciones de activos digitales. Estas excepciones limitarían el alcance de la expansión de la venta en lavado.
Los activos tokenizados y envueltos recibirían un tratamiento separado en el proyecto de ley. Un activo digital tokenizado, o ciertos activos digitales envueltos, podrían ser tratados como sustancialmente idénticos a una acción, valor o activo digital económicamente equivalente. Ese lenguaje apunta a operaciones que recrean la misma exposición económica a través de una forma digital diferente.
El presidente del Comité de Medios y Arbitrios de la Cámara, Jason Smith (R-MO), comentó: «Los actores malintencionados no deberían poder manipular el sistema y evadir las reglas antibúsqueda de larga data al pasar de activos financieros tradicionales a activos digitales.»
Smith enfatizó: «El Congreso estableció reglas antibúsqueda, como las disposiciones de venta en lavado y venta constructiva, para cerrar lagunas y proteger la integridad de nuestro sistema fiscal. Sin embargo, dado que esas reglas fueron creadas antes de la existencia de los activos digitales, ha surgido una brecha regulatoria que algunas personas han explotado.»
Conclusión
El proyecto de ley también ampliaría las reglas de venta constructiva a los activos digitales, excluyendo stablecoins en dólares estadounidenses calificados. Las reglas de venta constructiva generalmente se aplican cuando los inversores utilizan ciertas transacciones para asegurar efectivamente ganancias de inversión sin vender el activo y reconocer ingresos imponibles.
El H.R. 9172 añadiría activos digitales a ese marco e incluiría un lenguaje que cubre activos digitales ampliamente negociados. La propuesta define un «activo digital ampliamente negociado» como aquel que se negocia activamente en una bolsa y cumple con ciertos requisitos de tamaño y propiedad. Generalmente, el activo debe tener un valor de mercado superior a $500 millones durante el año anterior, y el contribuyente y las partes relacionadas no pueden poseer más del 10% de él. El umbral de $500 millones se ajustaría por inflación después de 2027.
El H.R. 9172 no crea una nueva tasa impositiva para criptomonedas. Cambia cómo se aplicarían las reglas antibúsqueda existentes a los activos digitales, con modificaciones en la venta en lavado que cubren disposiciones posteriores a la introducción del proyecto de ley y cambios en la venta constructiva que abarcan ventas constructivas después de esa fecha. Los legisladores fiscales de la Cámara revisaron ocho propuestas de impuestos sobre activos digitales que buscan reglas más claras para pagos en criptomonedas, minería, staking, donaciones y cumplimiento.
