Introduction des nouvelles exigences par le BSP
Le Bangko Sentral ng Pilipinas (BSP) a introduit des exigences plus strictes pour les fournisseurs de services d’actifs virtuels (VASPs), leur demandant d’appliquer des procédures de filtrage, de surveillance et de radiation plus approfondies pour les cryptomonnaies proposées aux clients. Cette initiative intervient alors que les régulateurs continuent de renforcer la surveillance du marché des actifs numériques dans le pays.
Processus de diligence raisonnable
La nouvelle directive exige que les VASPs établissent un « processus de diligence raisonnable et d’accréditation robuste » avant de lister des actifs virtuels sur leurs plateformes, selon un mémorandum émis par la vice-gouverneure du BSP, Lyn Javier.
Selon ce mémorandum, les VASPs doivent évaluer les actifs virtuels dans six domaines :
- le profil de l’émetteur
- la maturité du marché
- les cas d’utilisation
- la transparence et la sécurité
- le rachat et la liquidité
- la conformité légale
Le BSP a déclaré que les échanges devraient recueillir des informations suffisantes pour évaluer la qualité et les risques des actifs avant de les rendre disponibles aux clients. De plus, le Bangko Sentral ng Pilipinas interdit aux VASPs de lister des actifs virtuels qui améliorent l’anonymat.
Examen des actifs et surveillance continue
La banque centrale a précisé que les échanges peuvent examiner des documents d’entreprise, des structures de propriété, des états financiers audités, des informations sur la propriété bénéficiaire et des vérifications d’aptitude concernant les directeurs et les responsables de l’entreprise. Le processus de révision peut également inclure l’examen de conflits d’intérêts possibles impliquant des émetteurs, des régulateurs, des fonctionnaires gouvernementaux ou des entités connexes.
Pour évaluer la maturité du marché, les VASPs peuvent prendre en compte des facteurs tels que la capitalisation boursière, le volume des échanges, les années d’opération, le soutien des échanges et le nombre de détenteurs en chaîne. Les régulateurs ont indiqué que ces indicateurs peuvent aider à déterminer si un actif a établi une activité de marché et une liquidité suffisante.
Le mémorandum demande également aux VASPs de revoir la composition des réserves et de vérifier si les actifs de soutien peuvent soutenir les demandes de rachat. Selon le BSP, la liquidité, la qualité des réserves et les droits de retrait sont des facteurs importants pour maintenir la confiance du marché et soutenir des conditions de négociation ordonnées.
Surveillance des actifs listés
Au-delà des premières listes, le BSP exige désormais que les VASPs surveillent en continu les actifs listés et établissent des seuils qui pourraient déclencher une suspension ou une radiation. Les échanges doivent suivre si les actifs continuent de répondre aux normes utilisées lors du processus d’approbation.
Les jetons peuvent être suspendus ou retirés en raison de développements de marché défavorables, d’incidents de cybersécurité, de violations légales, de divulgations trompeuses, de préoccupations en matière de protection des consommateurs, d’abus de marché ou de mouvements de prix inhabituels.
Le BSP a déclaré que les échanges devraient agir immédiatement lorsque des risques graves émergent.
Interdiction des cryptomonnaies améliorant l’anonymat
La banque centrale a également réaffirmé que les cryptomonnaies améliorant l’anonymat, communément appelées pièces de confidentialité, restent interdites d’être listées ou soutenues par des VASPs agréés. Ces dernières mesures interviennent alors que les régulateurs philippins continuent de peaufiner le cadre régissant les entreprises d’actifs numériques.
Contexte et implications
Ce développement survient également peu après que Binance a cherché un chemin réglementé pour revenir aux Philippines par le biais d’un partenariat avec BlockShoals Technologies dans le cadre du programme StratBox de la Commission des valeurs mobilières et des échanges des Philippines. Comme précédemment rapporté par crypto.news, Binance a déclaré que cet arrangement lui permettrait de tester des services dans un environnement réglementaire supervisé.
Cependant, des rapports récents ont indiqué que ni Binance ni BlockShoals ne détiennent actuellement de licence VASP délivrée par le BSP, la banque centrale précisant que la participation au sandbox de la SEC ne remplace pas les exigences de licence pour les services d’actifs virtuels. Binance a cherché à revenir de manière réglementée sur le marché philippin par le biais du cadre sandbox de la SEC après avoir été confronté à des restrictions liées à la licence dans le pays.
